基金交易必知的21问
; 1.哪些人可以购买基金管理公司发行的开放式基金？
(1)个人投资者包括合法持有现时有效的中华人民共和国居民身份证、军人证、护照等证件的中国居民。
(2)机构投资者包括在中华人民共和国境内合法注册登记或经有关政府部门批准设立的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织。
2.哪里可以购买基金管理公司的开放式基金？
基金管理公司通直销中心、区域理财中心和基金管理公司指定的各代销机构(包括代销银行、代销券商及其他代销机构)的营业网点(包括电子化服务渠道)。
3.港澳居民是否可以购买国内基金管理公司的开放式基金？
可以。港澳居民可凭护照开户购买国内基金管理公司的开放式基金。
4.在证券公司已开过某家基金管理公司的基金帐户，如果到该基金管理公司的代销银行买新基金还需要再开户吗？
同一家基金管理公司的所有开放式基金在同一个基金账户，但各家基金管理公司开立不同的基金账户，基金账户以基金管理公司进行区别。凡持有某家基金管理公司开设的基金账户卡即可购买该公司旗下的所有开放式基金。
因此，原来在证券公司已开立基金帐户的投资者如果到代销银行买新基金不需要重新开户，只需新增交易帐户便可。
5.个人投资者办理开户手续需要准备什么资料？
(1)本人法定身份证件原件(包括：居民身份证、军人证或护照)；
(2)填妥的《基金账户业务申请表》。
6.认/申购申请是否可以撤销？
投资者在份额发售期内已经正式受理的认购申请不得撤销。
对于在当日基金业务办理时间内提交的申购申请，投资者可以在当日15：00前提交撤销申请，予以撤销。15：00后则无法撤销申请。
7.一天之内可否多次认/申购？
在交易时间内投资者可以多次提交认/申购申请，注册登记人对投资者认/申购费用按单个交易账户单笔分别计算。
8. 年满十六岁了而且已经办理了身份证的投资者可以开户和购买基金吗？
不可以。必须年满十八周岁且已办理身份证的投资者方可开户和购买基金。
9.何时可以办理基金赎回业务？
认购的基金份额，在基金开放日常赎回业务后，可于基金开放日通过各销售机构网点提交赎回申请。T日申购的基金份额，可于T+2日(工作日)起提交赎回申请。
10.赎回价格是如何计算的？
赎回采用“未知价”原则、“份额赎回”方式，赎回价格以提交有效申请当日(T日)的基金份额净值为基准进行计算。
11.对于一次性赎回分笔购买的基金份额，如何确定赎回费率？
基金持有人每一笔交易申请的时间和金/份额明细，在注册登记系统和销售机构电子系统中均有记录。基金赎回时按照“先进先出”的原则，即最先被买入的基金，最先被赎回。
12.开放式基金的交易费用与预期年化预期收益？
开放式基金(封闭式基金)的费率，是由基金经理人确定的，并在招募说明书上予以公布说明。基金管理费，指基金管理人管理基金资产所收取的费用。不同的基金有不同的收费标准，这是投资者值得留意的地方。
根据一些基金招募说明书的内容，当基金经理人取得好的业绩，管理费中还有按一定比例提取业绩报酬的费用。这部分费用有的基金计提，而有的不计提。 对开放式基金的投资者而言，其预期年化预期收益只有从两个方面进行体现。一是基金分红，二是净值增长，即扣除申购赎回费用之后的净值净增长。相对于封闭式基金而言，开放式基金的“交易”费用是颇高的，根据已经发行并设立的基金，一般开放式基金一次申购与赎回的费用合计约2%(封闭式基金的交易佣金是一个来回约几乎相当于一年期银行定期存款利息收入。高昂费用“侵蚀”红利。因此，投资开放式基金时应有做长期投资的心理准备，不可忽视这个高成本费用。当然，看费用也要看回报。开放式基金将使基金管理人更加透明，有更强的约束力，因而基金管理人也将为投资人提供更多的服务。尤其从新增加的服务一块来看，未来开放式基金条件下基金管理人和代销银行将为此增加大量的支出。基金管理人经营的好，其预期年化预期收益还是很丰厚的。
13.权益登记日当天申购基金是否可以参与分红？
只要在权益登记日(含当日)前申购并确认有效的基金持有人都可以参加分红，但在权益登记日(含当日)前赎回的投资者将不参加分红。
14.开放式基金申购和赎回的原则是什么？
(1) “未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日的基金单位资产净值为基准进行计算； (2) “金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请； (3) 在限制申购的情况下，申购费用按单笔申购申请金额对应的费率乘以单笔确认的申购金额计算； (4) 当日的申购和赎回申请可以在当日15：00以前撤销； (5) 基金存续期间单个基金账户最高持有基金单位的比例不超过基金总份额的10%。由于募集期间认购不足、存续期间其它投资者赎回或分红再投资等原因而使个户持有比例超过基金总份额的10%时，不强制赎回但限制追加投资； (6) 基金存续期内，单个投资者申购的基金份额加上一开放日其持有的基金份额不得超过上一开放日基金总份额的10%，超过部分不予确认；
15.在柜台申请开放式基金的申购和赎回是否必须本人亲自办理？
可以由代办人办理。代办人办理申购赎回时须提供本人有效身份证件。
16.什么时候可以知道本公司旗下开放式基金当日的基金单位资产净值？
T日的基金单位资产净值在当天收市后计算，并在T+1日公告。
17.何种情况下需要办理转托管业务？
(1)投资者想把其持有的全部或部分基金份额从某一销售机构交易账户转出并转入其在另一销售机构交易账户。
(2)投资者在某基金直销中心开设了多个交易账户，想在多个交易账户之间进行互转。
18.如何办理转托管业务？
(1)投资者办理转托管业务前，首先确定在转入方已成功开立了交易账户。
(2)通过柜台、网上、电话或传真方式在转出方提交转托管申请办理转出。
(3)转托管业务T+2日(工作日)确认，请投资者及时查询。
19.基金账户查询密码是什么？
基金账户查询密码是客户在相关基金公司网站上或客服电话中查询其基金账户所有信息时需要输入的密码。系统默认的初始密码均为客户开户证件号码的后六位数字(不含字母及符号)，不足六位的在前面加0补齐，开户成功后请客户通过相关基金网站或客服电话及时变更。
20.挂失查询密码需要提供哪些资料？
如果投资者不慎将账户查询密码丢失，可向相关基金公司申请办理查询密码挂失，需提交如下资料：
(1)投资者本人有效身份证件签字复印件，上附密码挂失申请和联系电话。
(2)基金公司提供给客户的任一份确认书或者对账单复印件。(如没有，可提供销售机构柜台出具的开户确认书)
(3)传真到基金公司，会在收到申请当日受理，并通知客户初始密码恢复成功。
21.销户只能由本人亲自办理吗？
注销基金账户只能由本人亲自办理。
基金常识问题
份额不会变少,持有此基金期间不需要付什么费用,只是在赎回时才会收费,现在基金的净值减少了,存在投资的损失,但是只要长期持有,等高了在卖是会有回报的
基金基本知识
问：什么是基金？
答：基金是一种将不同投资者的资金集合起来，交给具有资质的金融机构托管，并由职业投资经理根据约定的目标、期限、方向、费用报酬等条款来建立投资组合的一种组织形式。通俗地讲，基金是由不同投资者本着收益共享、风险共担的原则凑份子后聘请第三方管理的投资方式。
问：什么是公募基金和私募基金？
答：公募基金是指严格根据法律条文注册、组织、运营和披露信息的面向公众投资者募集的基金。私募基金是指在不违法的前提下由基金管理人、托管人和少数特定投资者来私下约定其组织形式、运营方法和信息披露的基金。
问：投资者为什么要选择基金？
答：投资者选择基金通常本着两个目的：(1)通过规模效应取得投资组合的充分多样化；(2)通过职业人士的专业化管理取得高于市场平均数的超额回报。公募基金的投资者还可以享受另外两个优点：(1)低门槛的投资额让几乎所有的人都可以参与投资；(2)良好的流动性，使投资者可以在较短的时间里按照约定的方式转让或者赎回基金。
问：什么是证券投资基金？
答：根据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称《基金法》)，证券投资基金的定义具有四个必要条件：
(1)通过公开发售基金份额募集资金；
(2)由基金管理人管理；
(3)由基金托管人托管；
(4)为了基金份额持有人的利益,以资产组合方式进行证券投资。(见下图)
问：证券投资基金主要有哪些当事人？
答：根据《基金法》和相关行政法规，证券投资基金主要有以下三个当事人：
(1)投资者，即基金份额持有人。投资者依照自己所持基金份额来按比例分享基金财产及其收益。
(2)基金管理人，即经中国证监会批准设立的基金管理公司。基金管理人依照法律法规负责组织基金的募集、运营管理、信息披露、赎回或清算等活动。基金管理人最大的作用就在于聘用基金经理来组合管理基金的资产。
(3)基金托管人，即取得托管资格的商业银行。基金托管人的主要功能在于保全保管基金资产，并以基金的名义开立用于投资的证券买卖交易账户和用于资金清算的资金账户。
除了以上三个当事人以外，还有一个同基金投资者利益直接相关的第四方，即协助基金管理公司向投资者发售基金份额的银行、证券商、邮政储蓄、投资咨询公司等基金销售人。
问：证券投资基金的基金经理是谁？
答：虽然从法律上讲基金管理公司是证券投资基金的经理人，但是真正对某只基金的风险和回报起决定性作用的却不是基金公司，而是它的某位员工，即基金经理。《基金招募说明书》等文件界定了基金的组织形式、投资目标、投资范围和投资策略等约束条件。如何在这些约束条件下为投资者带来最大化的回报完全取决于基金经理的投资管理能力。因此，在目前我国所有基金费率基本相同的前提下，投资者在挑选基金时要将主要精力放在挑选基金经理上。
问：证券投资基金主要有哪些成本？
答：尽管证券投资基金能够给投资者带来规模经济、职业管理、多样化投资等益处，但是这些益处绝非基金管理公司送给投资者的“免费午餐”。相反，中国的证券投资基金的投资者成本负担在世界上属于比较沉重的。具体而言，这些负担包括：
(1)交易费用，即投资者购买及卖出基金的手续费。开放式基金投资者通常需要向基金管理公司或基金销售代理机构支付认购、申购和赎回费用；封闭式基金的投资者则需要向证券商支付交易佣金。
(2)基金管理费用，即基金管理公司按照基金资产规模收取的投资组合管理、咨询和服务费用。
(3)基金托管费用，即基金向基金的托管银行支付的基金资产保管和保全费用。目前中国的基金托管费用也是按照基金的资产规模的一定比例收取的。
(4)基金运营费用，即基金每年还需要向会计师、律师等其他专业机构支付服务费用。
(5)基金投资交易费用，即基金本身在买进或卖出证券时还需要向证券商支付席位租借费或者交易佣金；向政府缴纳印花税；向证券登记结算公司支付过户费等等。通常，基金的投资组合换手率越高，其投资交易费用越高。
问：证券投资基金如何分类？
答：依据不同的标准和方法，可以将所有的证券投资基金归纳成不同的类别。目前业界较为流行的分类方式包括以下几种：
(1)按照运作方式，基金可以被划分成封闭式和开放式两大类，而后者又可进一步被划分成传统开放式、交易型开放式(ETF)和上市型开放式(LOF)三个品种。不过需要指出的是，LOF是在国际上比较少见的一种基金运作方式\
(2)按照资金的主要资产配置状况，基金可以被划分成货币市场型、固定收益(或债券)型、平衡型(或混合型)、偏股型以及股票型。此外，近些年在海外逐渐流行的生命周期(或自动导航)基金也开始被国内基金管理公司引进，这类基金的资产配置自动根据投资者的预期退休年限逐步由偏股型向平衡型和债券型过渡。
(3)按照投资经理管理资产的方式，基金可以被划分成主动型和被动型两类。主动型基金经理试图通过在进出市场的时机和具体券种的选择上取得比大市更为优异的战绩。被动型基金的经理则以复制所跟踪基准指数的收益和风险为自己的投资目标。被动型基金通常简称为指数基金。
(4)按照投资人或者目标投资产品的司法属地，基金还可被划分成专供国内投资者投资境内上市证券的国内基金、专供国内投资者投资境外上市证券的合格境内机构投资人(Qualified Domestic Institutional Investor，简称QDII)基金、专供境外投资者投资境内上市证券的合格境外机构投资人(Qualified Foreign Institutional Investor，简称QFII)基金等三大类。
问：开放式基金和封闭式基金有何区别？
答：两者的主要区别在于开放式基金的投资者在卖出基金时的交易对手是基金，而封闭式基金的交易对手是其他投资者。在美国等境外市场，封闭式基金主要被用来投资市政债券、新兴市场证券等流动性较差的证券。基金封闭后投资经理可以不受投资者抽回资金的压力，从而保证投资组合的长期收益不受到投资者的短期流动性需求的影响。
在我国，封闭式基金是作为整个基金产业的试验产品被推出来，其许多的特征并不完全等同于国外封闭式基金的。同时，国内的开放式基金也处于起步阶段，同样具有中国的一些特色。目前，中国的开放式基金和封闭式基金的区别主要是：
(1)合同存续期限不同。现有封闭式基金的存续期最长只有15年，而开放式基金通常是无限存续的。
(2)基金的份额规模不同。封闭式基金的发行结束后其份额将在市场上交易转让，其红利以现金发放，希望再投资的投资者只能通过二级市场从其他投资者手中购买更多份额。因此，尽管以净值计算出的封闭式基金的资产规模会每日变动，但是其份额规模将在封闭期内保持不变。反观开放式基金，投资者可以在每个开放日向基金申请申购或者赎回基金单位，因此无论是以净值还是以份额计算，开放式基金在不同开放日的规模可能完全不同。
(3)交易方式不同。除了基金成立时的初始认购以外，封闭式基金均在交易所上市交易，因此投资者需要像买卖股票一样来交易它们；不包括ETF和LOF的其他开放式基金通常不上市，投资者投资时用现金直接从基金那里买进份额，即认购或申购基金份额交易，套现时直接将基金份额还给基金换成现金，即赎回基金份额交易。
(4)交易价格生成机制不同。封闭式基金的价格由证券交易所对投资者的叫买价和叫卖价进行撮合后确定，因此其价格由市场的需求决定，并有可能低于、等于或者大于基金份额的净值；而投资者申购或者赎回的开放式基金的价格则等同于以投资组合证券的当日收市价格计算出的基金净值。所以不难看出，在每一交易日里，封闭式基金的交易价格是连续变动的，而开放式基金的价格则是唯一的。
(5)交易时间不同。封闭式基金的交易时间同交易所的交易日时间规定一致，在此时间里投资者可以随时买进或者卖出基金份额(受T＋1回转交易限制)，这就是所谓的封闭式基金的连续交易特征；尽管开放式基金的投资者可以在申购赎回开放日的任何交易时间下达指令，但是所有的交易指令均在交易所收市以后按基金净值这一个价格成交。
(6)交易成本不同。封闭式基金的交易手续费由每一家证券商的佣金标准决定；而开放式基金的最高认购、申购或者赎回手续费由基金合同事先约定。
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